San Francisco dans les années 90. Un jeune journaliste, Malloy, s'entretient dans une chambre avec un homme élégant, à l'allure aristocratique et au visage blafard, Louis, qui lui fait de bien étranges confidences. Malloy, subjugué par la séduction de son interlocuteur lui demande, à l'aube, de le faire pénétrer dans son monde, celui des vampires.
un film d'épouvante très élégant, qui rappelle l'onirisme et la poésie de certains films de Corman, période Allan Poe.
D'autre part, ce film dépoussière le mythe du vampire, et les rapports homo plus que suggérés des deux héros, donne une grande sensualité et une certaine finesse à l'assemble.
C Dunst est impeccable.